“它不受外界利率影響，只要把錢放在里面，會給我們許下承諾。”“明晚停售!對抗利率下行產品，看到即緣分。”7月11日，北京商報記者梳理發現，近來，借助銀行存款利率下行這一現狀，保險代理人們又開始推銷起了儲蓄型保險。其實，包括年金險和增額終身壽險在內的能夠鎖定長期收益的儲蓄型保險火了早已不是新鮮事。

不過，樹大招風這一俗語在儲蓄險身上應驗了。近來，有消費者對北京商報記者表示，從代理人朋友圈看到儲蓄型保險與銀行存款的利率對比后，對二者產生了混淆。那么，儲蓄險是“真香”還是開了美顏?和銀行存款又有什么區別?

利率下行、險企力推“催熱”儲蓄險

“活久見利率倒掛”“顛覆對存款利率的認知”……一系列有關銀行存款利率的“標簽”反映出了當前利率下行的大背景。

7月11日，北京商報記者梳理發現，多家銀行存款利率3年期和5年期定期存款利率持平，比如3年整存整取和5年整存整取的掛牌利率均為2.75%。而近段時間，一些銀行3年期和5年期存款利率出現“倒掛”一度引起行業熱議。利率“倒掛”指的是儲蓄時間更長的5年期存款，利率要比3年期的更低。

在銀行利率下行大背景下，能夠鎖定長期收益的儲蓄型保險近年來開始變得尤為火爆。包括增額終身壽、年金險在內的儲蓄型保險借勢“走紅”，令很多消費者趨之若鶩。

儲蓄型保險緣何走俏市場?除了經濟轉型，利率下行這一因素外，北京聯合大學管理學院金融系教師楊澤云還表示，保險公司的產品側重路線也發生了變化，比如更“寵愛”增額終身壽險等儲蓄型保險。他表示，人身險業務在經歷了近30年的重疾險的快速發展后，近年的重疾險銷售出現增長放緩的趨勢，人身險公司需要新的人身險產品來帶動行業發展。近十年前引入的增額終身壽險從某種程度上成為了帶動人身險業務發展的主力產品。

“此外，以增額終身壽險為例，其‘高收益性’使得其適合在銀行等渠道銷售，且銀行等代理機構和個人營銷人員也因此獲得‘不菲’的收益，因此，保險營銷人員極力推銷增額終身壽險。”楊澤云補充表示。

有數據表明，增額終身壽險產品占據著銀保市場絕對主流地位，《2021年銀行代理渠道業務發展報告》顯示，增額終身壽險產品具有的資金靈活度高、用途多樣的功能優勢，使其在競爭中脫穎而出，終身壽險占據期交產品年度銷量前十中的七席。

不等于銀行存款！消費者應理性購買儲蓄險

“保額復利越高，收益越高。”“來不及了，別猶豫，晚買就后悔……又有兩款要停售了。”除了此前鋪天蓋地的“炒停式”營銷外，代理人們在紛紛推銷自家的各類年金或者增額壽險時，還會刻意強調部分產品終身鎖定3.5%利率，并“祭出”銀行存款利率截圖或銀行存款利率下調的新聞。

不過，有消費者對北京商報記者表示，通過上述朋友圈宣傳“話術”來看，很容易對儲蓄型保險與銀行存款產生混淆，以為買了保險就等于去銀行存了款。也有消費者買了儲蓄險后，發現并沒有想得那么美好。

實則儲蓄型保險和銀行存款二者的屬性大有不同。“一些儲蓄型保險產品在投保前幾年，如果要退保，可能本金有較大損失。而我國的銀行存款不僅本金有保證，而且利率也是有保證的。”楊澤云表示，增額終身壽險雖然有較強的儲蓄屬性，但其本質上仍然是一款保險產品。

監管正頻頻針對正確認識人身保險新型產品做出“科普”，銀保監會4月發布風險提示指出，不同保險產品對于風險保障功能和長期儲蓄功能側重不同，兼具風險保障功能和長期儲蓄功能的產品具有保單利益不確定等特征，但本質上仍屬于保險產品，產品經營主體是保險公司。

正因為儲蓄型保險和銀行存款千差萬別，所以代理人以及險企片面對比銀行存款利率略顯不妥。楊澤云認為，雖然大多數增額終身壽險都宣稱“可以隨時領取”，但無論是部分領取還是全部領取，本質上是變更保險合同，一是可能要受到一些限制，可能要收取費用。因此，楊澤云認為，增額終身壽險還不能簡單與銀行存款利率相比較。

那么，對于消費者而言，在購買儲蓄型保險時要注意什么?“增額終身壽險等壽險產品都是長期性甚至是終身產品，投保決策應該是在理性思考后做出的理性決策，而不是受到‘炒作式營銷’等饑餓營銷下的決策。”楊澤云表示，消費者要明確知曉購買的是儲蓄型保險，與儲蓄或銀行存款不同，要能清楚明白保險單中的保險條款，特別是保險責任和除外責任以及保險金的領取條件、手續等。

此外，有的代理人宣稱保額復利越高收益越高，其實宣傳可能說的只是保額，實際收益率可不一定。隨用隨取是有前提條件的，減保也不是隨用隨取。既然是投保保險，遵循先保障再投資的思路不能變。楊澤云表示，消費者購買儲蓄型保險，一定是在投保意外傷害保險、定期壽險、重大疾病保險、醫療健康保險等保障型保險之后，仍有長期閑余資金，才考慮購買儲蓄型保險。