銀行代銷基金“有點(diǎn)難” 客戶經(jīng)理坦言不再重點(diǎn)推薦

2022-05-10 08:00:10來源：北京商報

受市場行情震蕩、新發(fā)基金低迷等因素的影響，銀行代銷公募基金業(yè)務(wù)亦受到?jīng)_擊。5月9日，北京商報記者統(tǒng)計發(fā)現(xiàn)，2022年一季度“股票+混合”公募基金(又稱權(quán)益類基金)保有規(guī)模合計5.91萬億元，環(huán)比減少了8.55%，作為基金代銷主力軍的銀行，該類基金保有規(guī)模“縮水”較為嚴(yán)重，環(huán)比降幅達(dá)14.24%，但在整體保有規(guī)模下滑的情況下，證券公司、保險及代理機(jī)構(gòu)該類基金銷售保有規(guī)模卻出現(xiàn)逆勢上漲。而在銷售端，基金代銷低迷的行情仍在持續(xù)，根據(jù)記者調(diào)查情況來看，有銀行客戶經(jīng)理表示，目前暫無代銷新發(fā)基金，也不再重點(diǎn)推薦基金產(chǎn)品。在分析人士看來，隨著A股市場政策底、估值底、市場底穩(wěn)定性階段的到來，銀行代銷基金保有規(guī)模會逐步恢復(fù)，未來仍將占據(jù)代銷主導(dǎo)。

銀行權(quán)益類基金

代銷規(guī)?？s水

一季度A股市場震蕩明顯，受此影響，基金代銷規(guī)模也有所下滑。近期，中國證券投資基金業(yè)協(xié)會(以下簡稱“中基協(xié)”)披露的基金銷售機(jī)構(gòu)公募基金銷售保有規(guī)模前100強(qiáng)名單顯示，2022年一季度“股票+混合”公募基金保有規(guī)模合計5.91萬億元，環(huán)比減少了8.55%。

作為基金代銷主力軍的銀行受市場沖擊最為嚴(yán)重，一季度銀行“股票+混合”公募基金保有規(guī)模約3.25萬億元，環(huán)比降幅達(dá)14.24%;獨(dú)立基金銷售機(jī)構(gòu)保有規(guī)模合計為1.48萬億元，環(huán)比減少12.62%。

而在整體保有規(guī)模下滑的情況下，證券公司、保險及代理機(jī)構(gòu)“股票+混合”公募基金規(guī)模卻出現(xiàn)逆勢上漲，證券公司該類產(chǎn)品保有規(guī)模合計約1.14萬億元，環(huán)比增超21%;保險及代理機(jī)構(gòu)規(guī)模為369億元，較去年四季度增長13.89%。

從上榜公募基金銷售保有規(guī)模100強(qiáng)的名單來看，2022年一季度，銀行上榜數(shù)量也有所下滑，共有26家上榜，環(huán)比減少了5家，東莞銀行、珠海華潤銀行、長沙銀行、東莞農(nóng)村商業(yè)銀行、渣打銀行(中國)退出100強(qiáng)榜單，證券公司上榜總數(shù)則多增5家至51家，獨(dú)立基金銷售機(jī)構(gòu)和保險及代理機(jī)構(gòu)總數(shù)均未發(fā)生變化，分別為21家和2家。

談及一季度基金代銷保有規(guī)模整體下降，證券公司等機(jī)構(gòu)卻逆勢上漲的原因，中國(香港)金融衍生品投資研究院院長王紅英認(rèn)為，一季度“股票+混合”公募基金保有規(guī)模的下降主要是與A股市場持續(xù)下跌有關(guān)，尤其是一季度上證指數(shù)整體下降了10.65%，在此背景下，權(quán)益類產(chǎn)品的凈值產(chǎn)生了一定的虧損，對于銀行而言，客戶偏保守，購買欲望進(jìn)一步降低，而證券公司客戶相對而言更偏好權(quán)益產(chǎn)品，加之持續(xù)進(jìn)行的投顧教育，許多投資者認(rèn)為現(xiàn)在市場估值相對偏低，想通過補(bǔ)倉拉低交易成本。

代銷不易

客戶經(jīng)理坦言不再重點(diǎn)推薦

受A股市場震蕩影響，“股票+混合”基金虧損較為嚴(yán)重。同花順iFinD數(shù)據(jù)顯示，一季度股票型基金的平均收益率為-13.12%，混合型基金平均收益率為-11.21%。

基金業(yè)績低迷，也給銀行代銷基金業(yè)務(wù)帶來不小壓力。一位股份制銀行客戶經(jīng)理坦言，最近該行無新售的基金產(chǎn)品，以銷售持營基金(即基金已經(jīng)運(yùn)作,但是還在向市場開放份額申購的基金)為主，目前主動咨詢基金的客戶比較少，銀行內(nèi)部也不再重點(diǎn)推薦基金，而是建議客戶配置保險和理財產(chǎn)品作為“安全墊”以應(yīng)對波動行情。

“基金行情不太好” ，一位國有銀行客戶經(jīng)理也表示，該行近期雖有新發(fā)基金，但客戶購買的并不多，基本都是以定投老基金為主。“其實現(xiàn)在做些基金定投還是很不錯的選擇，通過資金定期投入，分散風(fēng)險。”該客戶經(jīng)理建議道。

事實上，在此前2022年一季度業(yè)績交流會上，招商銀行管理層就曾表示，一季度的財富管理整體的收入同比下降了11%，受到主要的壓力因素來自代銷基金，一季度全市場新發(fā)基金的募集規(guī)模同比下降了70%，該行基金銷售在市場排名領(lǐng)先，受沖擊較大。但資本市場在觸底回升，招商銀行也將通過綜合產(chǎn)品配置、豐富產(chǎn)品體系，為客戶提供差異化、陪伴式的服務(wù)。

在零壹研究院院長于百程看來，公募基金中“股票+混合”基金銷售，與資本市場的表現(xiàn)密切相關(guān)。今年來A股市場大幅下跌，“股票+混合”類基金多數(shù)虧損，由此基民觀望情緒濃厚。于百程建議，在波動比較大的市場中，定投基金是比較好的選擇，同時，如果投資者對長期市場看好，也可以精選指數(shù)基金進(jìn)行長期投資。

“市場在調(diào)整的過程中，出現(xiàn)一些凈值的回調(diào)屬于正常的情況。”王紅英表示，中長期來看，中國經(jīng)濟(jì)的基本面沒有本質(zhì)的改變，建議銀行等基金代銷機(jī)構(gòu)持續(xù)做好投資者教育，讓客戶對基金凈值波動有正確的認(rèn)識。而對于投資者，建議其在風(fēng)險可控的前提下，可以酌情陸續(xù)買進(jìn)一些歷史基金業(yè)績不錯的產(chǎn)品，碳中和、新興科技、新基建等一些風(fēng)險相對較小的公募基金產(chǎn)品也可以考慮穩(wěn)健持有。

代銷規(guī)模預(yù)計逐步恢復(fù)

銀行仍將占據(jù)主導(dǎo)

長期以來，公募基金代銷格局呈現(xiàn)出銀行、證券公司、獨(dú)立基金銷售機(jī)構(gòu)三足鼎立的局面，且由于網(wǎng)點(diǎn)較多、客戶黏性較強(qiáng)，銀行往往位居代銷C位。2022年一季度銀行保有規(guī)模、上榜數(shù)量雖然有所下降，不過在保有規(guī)模占比上卻仍獨(dú)占鰲頭，“股票+混合”公募基金保有規(guī)模占比達(dá)54.95%，遠(yuǎn)超過證券公司19.24%、獨(dú)立基金銷售機(jī)構(gòu)25.19%的保有規(guī)模占比。

從上榜銀行排名來看，招商銀行、工商銀行、建設(shè)銀行、中國銀行、交通銀行、農(nóng)業(yè)銀行、民生銀行、浦發(fā)銀行仍占據(jù)“股票+混合”公募基金保有規(guī)模的前十強(qiáng)中的八席位置，保有規(guī)模分別為6798億元、4585億元、3437億元、2802億元、2407億元、1907億元、1434億元、1427億元。

談及未來基金代銷的走勢和格局，王紅英認(rèn)為，在整個市場政策底、未來的估值底進(jìn)一步夯實的背景下，無論是銀行還是其他非銀機(jī)構(gòu)的代銷規(guī)模均會出現(xiàn)逐步上升的勢頭。一季度銀行“股票+混合”類公募基金保有規(guī)模雖有所下滑，但在該類基金保有規(guī)模占比中仍然是主導(dǎo)地位，隨著A股市場政策底、估值底、市場底穩(wěn)定性階段的到來，購買基金的客戶會呈現(xiàn)出增長的趨勢，銀行代銷該類基金保有規(guī)模會有結(jié)構(gòu)性的恢復(fù)，未來銀行依據(jù)網(wǎng)點(diǎn)優(yōu)勢仍將占據(jù)基金代銷的主導(dǎo)地位。

“作為基金銷售的代理方，越來越多的銀行通過投資者教育，讓客戶理解權(quán)益類資產(chǎn)凈值波動屬于相對大概率事件。在估值底相對來臨的背景下，未來一段時間，銀行客戶購買基金的熱情會有所恢復(fù)。”王紅英說道。

標(biāo)簽：新發(fā)基金銀行代銷公募權(quán)益類基金銀行客戶經(jīng)理

相關(guān)閱讀

銀行代銷基金“有點(diǎn)難” 客戶經(jīng)理坦言不再重點(diǎn)推薦

受市場行情震蕩、新發(fā)基金低迷等因素的影響，銀行代銷公募基金業(yè)務(wù)亦受到?jīng)_擊。5月9日，北京商報記者統(tǒng)...

2022-05-10
前4月進(jìn)出口總值12.58萬億元全年外貿(mào)考驗“保穩(wěn)提質(zhì)”

疫情在外貿(mào)方面的影響已經(jīng)顯現(xiàn)。5月9日，海關(guān)總署公布數(shù)據(jù)顯示，今年前4個月我國進(jìn)出口總值12 58萬億元...

2022-05-10
恒順醋業(yè)遭圍堵凈利倒退7年凈利連續(xù)兩年下降

A股市場上唯一的食醋企業(yè)恒順醋業(yè)(600305 SH)龍頭地位岌岌可危，亟待突圍。近日，恒順醋業(yè)發(fā)布2021年年...

2022-05-09
家聯(lián)科技上市變臉扣非降四成研發(fā)費(fèi)用連續(xù)三年原地踏步

一上市業(yè)績就變臉，家聯(lián)科技(301193 SZ)試圖借助外力扭轉(zhuǎn)不利局面。5月4日晚間，家聯(lián)科技發(fā)布公告稱，...

2022-05-09

紅塔證券成績單令市場意外一季度A股42家券商自營收入-19億

一季度營收凈利均為負(fù)數(shù)，紅塔證券(601236 SH)的成績單令市場意外。數(shù)據(jù)顯示，今年第一季度，紅塔證券...

2022-05-09
梁慶德家族三代創(chuàng)業(yè)誓做500年企業(yè) “價格屠夫”成就微波爐之王

叫板家電連鎖零售巨頭國美電器，惠而浦及其背后的格蘭仕站上輿論風(fēng)口。敢于得罪經(jīng)銷商的格蘭仕，是中國...

2022-05-09
銀行代銷基金“有點(diǎn)難” 客戶經(jīng)理坦言不再重點(diǎn)推薦

受市場行情震蕩、新發(fā)基金低迷等因素的影響，銀行代銷公募基金業(yè)務(wù)亦受到?jīng)_擊。5月9日，北京商報記者統(tǒng)...

2022-05-10
前4月進(jìn)出口總值12.58萬億元全年外貿(mào)考驗“保穩(wěn)提質(zhì)”

疫情在外貿(mào)方面的影響已經(jīng)顯現(xiàn)。5月9日，海關(guān)總署公布數(shù)據(jù)顯示，今年前4個月我國進(jìn)出口總值12 58萬億元...

2022-05-10
魯?shù)榭h發(fā)展特色產(chǎn)業(yè)促鄉(xiāng)村振興抓精深加工促產(chǎn)業(yè)鏈延伸

初夏時節(jié),昭通市魯?shù)榭h境內(nèi)的數(shù)十萬畝青花椒豐收在望。從小寨鎮(zhèn)十里花椒長廊到龍頭山萬畝花椒基地,再到...

2022-05-09
百勝中國一季度凈新增329家門店資本支出計劃為約8至10億美元

疫情之下，百勝中國經(jīng)營業(yè)績出現(xiàn)巨大波動，但公司擴(kuò)張計劃未變。5月4日，百勝中國(9987 HK)發(fā)布2022年...

2022-05-09
恒順醋業(yè)遭圍堵凈利倒退7年凈利連續(xù)兩年下降

A股市場上唯一的食醋企業(yè)恒順醋業(yè)(600305 SH)龍頭地位岌岌可危，亟待突圍。近日，恒順醋業(yè)發(fā)布2021年年...

2022-05-09
家聯(lián)科技上市變臉扣非降四成研發(fā)費(fèi)用連續(xù)三年原地踏步

一上市業(yè)績就變臉，家聯(lián)科技(301193 SZ)試圖借助外力扭轉(zhuǎn)不利局面。5月4日晚間，家聯(lián)科技發(fā)布公告稱，...

2022-05-09
紅塔證券成績單令市場意外一季度A股42家券商自營收入-19億

一季度營收凈利均為負(fù)數(shù)，紅塔證券(601236 SH)的成績單令市場意外。數(shù)據(jù)顯示，今年第一季度，紅塔證券...

2022-05-09
梁慶德家族三代創(chuàng)業(yè)誓做500年企業(yè) “價格屠夫”成就微波爐之王

叫板家電連鎖零售巨頭國美電器，惠而浦及其背后的格蘭仕站上輿論風(fēng)口。敢于得罪經(jīng)銷商的格蘭仕，是中國...

2022-05-09
百果園遭資本裹挾兩年三闖IPO 頻繁融資流動性仍不足

中國最大的水果連鎖企業(yè)深圳百果園實業(yè)(集團(tuán))股份有限公司(以下簡稱百果園)正在沖擊港股市場。這是百果...

2022-05-09
瀘州老窖一季度營收掉隊為山西汾酒60% 營收首次沖破200億大關(guān)

誰能坐上白酒行業(yè)第三把交椅?當(dāng)前格局是：洋河股份坐山觀虎斗，瀘州老窖雖飛速疾馳，但不及山西汾酒一騎...

2022-05-09
香飄飄12億短債未還斥資20億理財扣非凈利倒退到10年前

曾以一年賣出12億杯，可繞地球4圈揚(yáng)名的香飄飄(603711 SH)進(jìn)入至暗時刻。2021年，香飄飄的經(jīng)營業(yè)績出現(xiàn)...

2022-05-09
濱江集團(tuán)逆勢擴(kuò)儲一個月豪擲184億拿地權(quán)益占比低

在開發(fā)商普遍資金緊張、行業(yè)持續(xù)下行的狀況下，杭州龍頭房企濱江集團(tuán)(002244 SZ)加速擴(kuò)儲。2022年4月，...

2022-05-09
重慶銀行重要股東違規(guī)清倉減持收警示函時隔四季度營收再次負(fù)增長

重要股東違規(guī)清倉減持股票未及時披露，重慶銀行(1963 HK、601963 SH)收警示函。日前，重慶銀行公告稱...

2022-05-09
中興Axon 40 Pro亮相配備1億像素的超高清主攝

今天下午，中興Axon 40 Pro亮相。該機(jī)搭載高通驍龍870旗艦處理器，這顆芯片基于臺積電7nm工藝制程打造...

2022-05-09
中興Axon 40 Pro發(fā)布新機(jī)配備6.67英寸的AMOLED柔性曲面屏

5月9日消息，今日下午，中興舉行新品發(fā)布會，正式推出中興Axon40系列新機(jī)，除中興Axon40 Ultra外，還帶...

2022-05-09
一圖看懂中興Axon 40 Ultra手機(jī) 帶來全新三主攝影像系統(tǒng)

今天下午，中興發(fā)布了新一代旗艦Axon 40系列，其中超大杯Axon 40 Ultra手機(jī)采用了最新的屏下攝像技術(shù)...

2022-05-09
中興Axon 40 Ultra開箱圖賞配備6.8英寸AMOLED無缺全面屏

5月9日，中興Axon 40 Ultra正式發(fā)布，售價4998元起，號稱是一款將最新屏下攝像技術(shù)、多主攝融合計算攝...

2022-05-09
三星T7 Shield正式開售支持IP65級防塵防水

5月9日消息，經(jīng)過多日預(yù)售，三星前不久推出的全新三防移動固態(tài)硬盤T7 Shield正式開售，提供1TB、2TB兩...

2022-05-09
中興AX3000巡天版路由器來了搭載自研雙核主芯片

5月9日消息，今日下午，中興將舉行新品發(fā)布會，新旗艦中興Axon 40系列將正式亮相，本次發(fā)布會最大亮點(diǎn)...

2022-05-09
雷神ZERO游戲本推出大黃蜂定制款采用16英寸2.5K 165Hz高刷屏

今天，雷神官方宣布，與《變形金剛》大黃蜂的聯(lián)名款游戲本已經(jīng)上架，預(yù)計在明天零點(diǎn)正式限量發(fā)售，產(chǎn)品...

2022-05-09
中興AX3000巡天版路由器發(fā)布采用自研雙核主芯片

剛剛的中興發(fā)布會上，除了中興Axon 40系列旗艦手機(jī)之外，官方還帶來了一款全新的旗艦路由器——中興AX3...

2022-05-09
嵐圖夢想家正式上市基于ESSA原生高端智能電動架構(gòu)打造

在國內(nèi)的高端MPV領(lǐng)域，一直被外國品牌所霸占，除了百萬元的保姆車豐田埃爾法之外，別克GL8艾維亞版本，...

2022-05-09
紅旗H9+將5月10日上市新車全面超越奔馳S級

自從紅旗H9上市以來，在國內(nèi)的中大型豪華轎車市場中，終于出現(xiàn)了能夠與寶馬5系、奔馳E級抗衡的國產(chǎn)選手...

2022-05-09
上汽飛凡R7內(nèi)飾官圖發(fā)布硬件配置直接拉滿

近日，飛凡汽車公布了旗下旗艦車型R7的內(nèi)飾官圖，硬件配置直接拉滿，可謂是亮點(diǎn)十足。其中最引入注目的...

2022-05-09
凱迪拉克LYRIQ國內(nèi)下線出自通用Ultium奧特能平臺打造

5月7日，上汽通用宣布凱迪拉克LYRIQ首臺預(yù)生產(chǎn)車正式下線，這意味著LYRIQ在量產(chǎn)前對生產(chǎn)全鏈路進(jìn)行最后...

2022-05-09
2022款比亞迪唐EV預(yù)告采用比亞迪最新家族化設(shè)計

近日，快科技從比亞迪汽車官方獲悉，2022款唐EV官方預(yù)告信息已發(fā)布。新車定位S級豪華旗艦大六座SUV，長...

2022-05-09
疑似長安深藍(lán)C385售價曝光車輛啟用長安全新設(shè)計語言

在電動車陣營，長安汽車沒有展現(xiàn)出其在燃油車的實力，目前還沒有一款中高端爆款電動車發(fā)售，為此長安汽...

2022-05-09
新款長安逸動PLUS官圖發(fā)布新車整體延續(xù)現(xiàn)款的布局方案

近日，長安汽車發(fā)布了2022款逸動PLUS官圖，新車上市后將與帝豪L展開競爭。與中期該款的長安CS 75PLUS相...

2022-05-09
中興Axon 40 Ultra搭載第三代屏下前攝配備全屏藍(lán)鉆排列

今天下午的中興Axon 40系列發(fā)布會上，首相登場的是中興Axon 40 Ultra頂配機(jī)型。該機(jī)不僅是在性能等方...

2022-05-09
中興Axon 40 Ultra三主攝升級主攝及超廣角采用索尼IMX787傳感器

今天下午的發(fā)布會上，中興公司將帶來新一代旗艦Axon 40系列，其中超大杯的Axon 40 Ultra不僅會首發(fā)全...

2022-05-09
iQOO Neo6 SE預(yù)售采用6.62英寸AMOLED屏幕

5月7日消息，iQOO Neo6 SE在京東等各大平臺開啟預(yù)售，起售價為1999元(8GB+128GB)，有星際、霓虹、熾橙...

2022-05-09
2022-05-09

銀行代銷基金“有點(diǎn)難” 客戶經(jīng)理坦言不再重點(diǎn)推薦

相關(guān)閱讀

精彩推薦

閱讀排行

相關(guān)詞

推薦閱讀